ABANCA compra Banco Caixa Geral em Espanha

22-11-2018

ABANCA ganhou o processo formal de venda desenvolvido nos últimos meses pelo Governo português para adjudicar o Banco Caixa Geral, S.A., banco com licença espanhola através do qual o Grupo Caixa Geral de Depósitos opera em Espanha. Na sua decisão, as autoridades portuguesas avaliaram positivamente o projeto de desenvolvimento apresentado pelo ABANCA, onde, entre outros aspetos, permitirá aplicar, na entidade adquirida, as capacidades tecnológicas do banco com sede na Galiza, o seu modelo operativo e de relação com o cliente e as suas capacidades comerciais especializadas em segmentos de alto valor.

O acordo global implica pagar um preço de 364 milhões de euros, resultante da aplicação de um múltiplo cerca de 0,65 ao book value da entidade adquirida. Esta operação representa um importante valor para o ABANCA e acrescenta um valor positivo através do badwill obtido, que o ABANCA canalizará para fortalecer os negócios resultantes e para realizar a integração.

A operação, complementar com o modelo e estratégia do ABANCA, ajusta-se aos princípios de rentabilidade, qualidade da carteira e solvência, que caracterizam a gestão do ABANCA. O Banco Caixa Geral manteve-se em situação de rentabilidade nos últimos quatros anos, apresentando uma taxa de morosidade de 3,1%, inferior à média do mercado espanhol e contando com um rácio de solvência de 17,3% (dezembro 2017).

Uma vez decidida a adjudicação ao ABANCA, inicia-se o processo de obtenção das autorizações administrativas correspondentes. A partir daí, o banco iniciará o processo de integração, uma área onde já acumula uma comprovada experiência nos últimos anos.

ABANCA em crescimento

A compra, que incrementa em 7.000 milhões de euros o volume de negócio do ABANCA, permite subir uma posição no ranking de entidades espanholas em termos de património líquido, ascendendo à sétima posição, e dois níveis na classificação do setor por ativos, situando-o no oitavo lugar. Isto significa mais um passo no seu processo de crescimento, onde se inserem também a próxima entrada no mercado dos Estados Unidos, com a abertura de uma nova agência em Miami e a integração do Deutsche Bank PCC Portugal, especialmente focado em Private Banking.

Com a integração do Banco Caixa Geral, ABANCA complementará a sua rede comercial, expandindo a sua atividade a novas províncias espanholas e reforçando a sua presença em outras onde já opera. O Banco Caixa Geral dispõe de 110 agências em dez comunidades autónomas espanholas (Madrid, Galiza, Estremadura, Castela e Leão, País Basco, Astúrias, Catalunha, Aragão, Comunidade Valenciana e Andaluzia), com uma presença especial nas províncias mais perto da fronteira com Portugal. A rede de colaboradores da entidade está formada por 524 profissionais que prestam serviço a 131.640 clientes particulares e empresas.

O Banco Caixa Geral opera principalmente nos segmentos de banca para particulares, private banking e banca de empresas, neste último segmento com especial atenção em empresas com atividade transfronteiriça. A compra do banco reforça as linhas fundamentais do plano estratégico do ABANCA, baseado em banca especializada e captação de clientes de valor. O negócio do Banco Caixa Geral está quantificado em 3.446 milhões em crédito, 2.950 milhões de euros em depósitos de clientes e 389 milhões em ativos sob gestão.

Benefícios da operação

Para além de complementar e reforçar a sua rede, a aquisição do Banco Caixa Geral permite ao ABANCA consolidar e incrementar o seu crescimento e a sua especialização em banca para empresas, abrir novas oportunidades para a comercialização de produtos de valor e acentuar o seu caráter ibérico, graças à atividade comercial entre Espanha e Portugal.

Com a sua integração no ABANCA, os atuais clientes do Banco Caixa Geral terão à sua disposição um amplo leque de modelos de atendimento especializados nos principais segmentos de clientes (empresas, PME, negócios, internacional, banca privada), uma ampla gama de produtos de valor, no qual se destaca a oferta de seguros, e novas capacidades tecnológicas e de canais para operar e relacionar com o banco, entre as quais se destaca uma das apps de mobile banking melhor avaliadas no mercado espanhol.

Bases sólidas

A decisão do Governo português mostra um forte reconhecimento do plano de crescimento que o ABANCA tem vindo a desenvolver nos últimos anos a partir da sua sólida posição de capital, uma das mais elevadas do setor financeiro espanhol. A entidade apresenta um rácio CET1 Phase In de 14,9%, um excesso de capital de 1.882 milhões de euros acima dos requisitos do BCE e uma posição de liquidez cifrada em 10.646 milhões de euros.

A taxa de morosidade situa-se em 4,5%, depois de experimentar uma das maiores reduções do setor, o que, somado a uma cobertura total de 57,2%, também uma das maiores do sistema espanhol, revelam uma elevada qualidade da sua carteira. Por outro lado, o negócio mostra um comportamento de grande robustez ao obter um crescimento de 10% nas receitas recorrentes (margem básica, resultados do terceiro trimestre).

Outros marcos

A compra do Banco Caixa Geral dá continuidade a outras operações similares realizadas nos últimos anos.

Em 2017 o ABANCA adquiriu 100% do Popular Servicios Financieros, a antiga divisão de crédito ao consumo do Banco Pastor, que passou assim a fazer parte da sua divisão ABANCA Servicios Financieros. A operação representou a integração de uma carteira de crédito de quase 200 milhões de euros, 15 agências em Espanha e Portugal, 15.000 acordos com estabelecimentos comerciais e concessionários, 500.000 clientes e uma equipa com mais de 100 profissionais.

Em 2018 o ABANCA ganhou o processo formal de venda da unidade de banca de particulares do Deutsche Bank PCC Portugal, com especial presença no segmento de private banking. O negócio, adquirido pelo ABANCA, consta de 41 agências comerciais em Portugal, um volume de negócio de 6.500 milhões de euros, 50.000 clientes, uma equipa de 330 colaboradores e 100 agentes externos.

Por outro lado, o ABANCA recebeu, nos últimos dois meses, a licença das autoridades do Estados Unidos (Reserva Federal) para começar a operar no mercado americano. O ABANCA iniciará a sua atividade nos EUA no próximo dia 3 de dezembro.